تحلیل شاخص یورس در 17 تیر 1405| شاخص کل بورس به سطح به ۵ میلیون و ۲۸۶ هزار و ۷۸۳ واحد رسید

شاخص کل بورس

شاخص کل بورس امروز با افت ۲۴ هزار و ۷۴۱ واحدی، معادل ۰.۴۷ درصد کاهش یافت و در سطح ۵ میلیون و ۲۸۶ هزار و ۷۸۳ واحد قرار گرفت. شاخص هم‌وزن نیز با کاهش ۵ هزار و ۴۱۹ واحدی، معادل ۰.۳۹ درصد افت کرد و به یک میلیون و ۳۸۴ هزار و ۲۵۶ واحد رسید.

عوامل موثر بر ریزش بورس

معاملات امروز در شرایطی دنبال شد که اخبار مربوط به تنش‌های شب گذشته در خلیج فارس، فضای روانی بازار را تحت تأثیر قرار داد. افزایش نااطمینانی نسبت به تحولات سیاسی باعث شد بخش بزرگی از سرمایه‌گذاران از موقعیت‌های خرید خارج شوند و عرضه در اکثر نمادها افزایش یابد.

نتیجه این شرایط، منفی شدن ۸۲ درصد نمادهای بازار بود؛ آماری که نشان می‌دهد فشار فروش تنها به چند صنعت محدود نبوده و تقریباً تمام گروه‌های بازار را درگیر کرده است. شاخص کل بورس امروز با افت ۲۴ هزار و ۷۴۱ واحدی، معادل ۰.۴۷ درصد کاهش یافت و در سطح ۵ میلیون و ۲۸۶ هزار و ۷۸۳ واحد قرار گرفت.

شاخص هم‌وزن نیز با کاهش ۵ هزار و ۴۱۹ واحدی، معادل ۰.۳۹ درصد افت کرد و به یک میلیون و ۳۸۴ هزار و ۲۵۶ واحد رسید. کاهش همزمان این دو شاخص نشان می‌دهد فشار فروش هم در نمادهای شاخص‌ساز و هم در سهام کوچک و متوسط بازار جریان داشته است.

ارزش معاملات خرد امروز به ۵۰ هزار و ۸۸۸ میلیارد تومان رسید و حجم معاملات نیز ۱۲۰.۴ میلیارد برگه سهم ثبت شد. هرچند این ارقام از تحرک بالای معامله‌گران حکایت دارد، اما بخش عمده معاملات در سمت عرضه انجام شد و افزایش ارزش معاملات بیشتر ناشی از تشدید فروش بود تا ورود سرمایه جدید.

مهم‌ترین اتفاق امروز، خروج ۶ هزار و ۸۷۳ میلیارد تومان پول حقیقی از بازار بود. این حجم از خروج سرمایه نشان می‌دهد سرمایه‌گذاران خرد در واکنش به افزایش ریسک‌های سیاسی، ترجیح داده‌اند بخشی از دارایی خود را نقد کنند و تا روشن‌تر شدن شرایط، با احتیاط بیشتری معامله کنند.

صندوق‌های سهامی نیز همسو با روند منفی بازار، با افزایش فشار فروش و خروج بخشی از سرمایه‌گذاران مواجه شدند. با وجود این، عملکرد برخی صندوق‌های بزرگ نسبت به سهام مستقیم متعادل‌تر بود و بار دیگر نقش این ابزارها در مدیریت ریسک سرمایه‌گذاری پررنگ شد.

جمع بندی

بورس تهران امروز تحت تاثیر افزایش ریسک‌های سیاسی و خروج سنگین پول حقیقی، یکی از ضعیف‌ترین معاملات هفته را پشت سر گذاشت. تا زمانی که ابهامات سیاسی کاهش نیابد و جریان نقدینگی دوباره به بازار بازنگردد، احتمال تداوم نوسانات و احتیاط معامله‌گران در روزهای آینده همچنان بالا خواهد بود.

 2 پیشنهاد به سهامداران بورس

پیشنهاد اول: بازار در شرایط فعلی بیش از هر عامل بنیادی، به اخبار سیاسی واکنش نشان می‌دهد. تا زمانی که ریسک‌های ژئوپلیتیکی کاهش پیدا نکند، احتمال ادامه نوسانات و فشار فروش وجود دارد. در چنین فضایی، رصد جریان پول حقیقی و ارزش معاملات اهمیت زیادی دارد؛ زیرا بازگشت پایدار تقاضا معمولاً با توقف خروج نقدینگی آغاز می‌شود.

پیشنهاد دوم: برای سرمایه‌گذارانی که دید میان‌مدت دارند، اصلاح قیمت برخی سهم‌های بنیادی می‌تواند به تدریج فرصت‌های مناسبی ایجاد کند؛ اما ورود پله‌ای و پرهیز از تصمیم‌های هیجانی، همچنان منطقی‌ترین استراتژی در شرایط فعلی به شمار می‌رود.